多选题 下列各项关于计算汇率风险的VAR模型的说法中正确的有______。
  • A.VAR模型可以反映任何置信水平的最大损失
  • B.以历史模拟法来计算VAR的局限性是计算量大
  • C.方差一协方差法计算VAR假设货币收益必须是正态分布的
  • D.蒙特卡罗模拟法计算VAR的优势在于其能解决任何总体分布
【正确答案】 B、D
【答案解析】[解析] VAR模型无法说明该敞口在(100z)%的置信水平上会出现什么情况，即最糟糕的情形，不能反映置信水平100%的最大损失，因此，选项A的说法错误；方差—协方差法计算VAR其中一个假设是货币收益是正态分布，但这一假设并不是必需的，因此，选项C的说法是错误的。