(1)资金聚集与资金配置功能。
①金融市场为货币资金盈余者提供了多种可供选择的金融工具，实现了资金聚集。
②金融市场中各种金融工具价格的波动会引导资金流向最具发展潜力、能够为投资者带来最大利益的部门和企业，实现金融资源的最优配置。
(2)风险分散和风险转移功能。
①金融市场上多样化的金融工具为资金盈余者提供了多样投资选择，分散了投资者的投资风险:资金需求者在金融市场上发行金融工具，众多的投资者共同承担运用资金的经营风险。
②金融工具的持有者在将金融工具卖出的同时，也将该金融工具的风险转移了出去。
(3)对宏观经济的反映与调控功能。
①金融市场往往先于宏观经济运行的变化做出提前反映，被称为国民经济的“晴雨表”。
②货币市场与财政政策两大调控政策的实施都离不开金融市场。