假设某5年期债券当前市价为103元，其麦考利久期为6年，当前市场利率为8％，如果市场利率下降0．75％，则按照久期公式计算，该债券的价格变化为( )元。
上涨4．29
下跌4．29
上涨0．77
下跌0．77
该债券的价格变化为△P=一P×D×△y／(1+y)=一103×6×(一0．0075)／(1+0．08)=4．29(元)。