单选题 某债券当前的市场价格为950.25美元,收益率为10%,息票率为8%,面值1000美元,三年后到期,一次性偿还本金。该债券的久期是( )年。
【正确答案】 C
【答案解析】
[解析] 为了便于计算,可以列出表7-1。
{{B}} 表7-1 现金流计算表{{/B}}
未来现金流支付时间,t
未来现金流(美元),c
现值系数
未来现金流的现值,PV(ct)
现值乘以支付时间,PV(ct),×t
1
80美元
0.091
72.73美元
72.73美元
2
80美元
0.8264
66.12美元
132.23美元
3
1080美元
0.7513
811.40美元
2434.21美元
加总
950.25美元
2639.17美元
根据上表,该债券的久期为: