问答题
[背景资料]
某建设项目的工程费与工程建设其他费的估算额为52180万元，预备费为5000万元，建设期3年。3年的投资比例是：第1年20%，第2年55%，第3年25%，第4年投产。
该项目建设投资来源为自有资金和贷款。贷款的总额为40000万元，其中外汇贷款为2300万美元。外汇牌价为1美元兑换8.3元人民币。贷款的人民币部分从中国建设银行获得，年利率为12.48%(按季计息)。贷款的外汇部分从中国银行获得，年利率为8%(按年计息)。
建设项目达到设计生产能力后，全厂定员为1100人，工资和福利费按照每人每年7200元估算。每年其他费用为860万元(其中：其他制造费用为660万元，其他制营业费用为0)。年外购原材料、燃料、动力费估算为19200万元。年经营成本为21000万元，年销售收入33000万元，年修理费占年经营成本10%。年预付账款为800万元；年预收账款为1200万元。各项流动资金最低周转天数分别为：应收账款30天，现金40天，应付账款为30天，存货为40天。
[问题]
问答题
估算建设期贷款利息。
【正确答案】
【答案解析】建设期贷款利息计算：
(1)人民币贷款实际利率计算：
人民币实际利率=(1+名义利率/年计息次数)
年计息次数
-1
=(1+12.48%÷4)
4
-1=13.08%
(2)每年投资的贷款部分本金数额计算：
人民币部分：贷款总额为：40000-2300×8.3=20910(万元)
第1年为：20910×20%=4182(77元)
第2年为：20910×55%=11500.50(万元)
第3年为：20910×25%=5227.50(万元
美元部分：贷款总额为：2300(万元)
第1年为：2300×20%=460(万美元)
第2年为：2300×55%=1265(万美元)
第3年为：2300×25%=575(万美元)
(3)每年应计利息计算：
①人民币建设期贷款利息计算：
第1年贷款利息=(0+4182÷2)×13.08%=273.50(万元)
第2年贷款利息=[(4182+273.50)+11500.50÷2]×13.08%=1334.91(万元)
第3年贷款利息=[(4182+273.5+11500.5+1334.91)+5227.5÷2]×13.08%=2603.53(万元)
人民币贷款利息合计=273.5+1334.91+2603.53=4211.94(万元)
②外币贷款利息计算：
第1年外币贷款利息=(0+460÷2)×8%=18.40(万美元)
第2年外币贷款利息=[(460+18.40)+1265+2]×8%=88.87(万美元)
第3年外币贷款利息=[(460+18.48+1265+88.87)+575÷2]×8%=169.59(万美元)
外币贷款利息合计=18.40+88.87+169.59=276.86(万美元)
问答题
用分项详细估算法估算拟建项目的流动资金。
【正确答案】
【答案解析】用分项详细估算法估算流动资金
流动资金=流动资产-流动负债
式中：流动资产=应收账款+预付账款+现金+存货
流动负债=应付账款+预收账款
(1)应收账款=年经营成本÷年周转次数=21000÷(360÷30)=1750(万元)
(2)现金=(年工资及福利费+年其他费)÷年周转次数
=(1100×0.72+860)÷(360÷40)=183.56(万元)
(3)存货：
外购原材料、燃料=年外购原材料、燃料动力费÷年周转次数
=19200÷(360÷40)=2133.33(万元)
在产品=(年工资福利费+年其他制造费+年外购原料燃料费+年修理费)÷年周转次数
=(1100×0.72+660+19200+21000×10%)÷(360÷40)=2528.00(万元)
产成品=(年经营成本-年其他营业费用)÷年周转次数=21000÷(360÷40)=2333.33(万元)
存货=2133.33+2528.00+2333.33=6994.66(万元)
由此求得：流动资产=应收账款+预付账款+现金+存货=1750+183.56+6994.66=8928.22(万元)
流动负债=应付账款+预收账款=年外购原材料、燃料、动力费÷年周转次数
=19200÷(360÷30)=1600(万元)
流动资金=流动资产-流动负债=8928.22-1600=7328.22(万元)
问答题
估算拟建项目的总投资。
【正确答案】
【答案解析】拟建项目的总投资=建设投资+建设期贷款利息+流动资金=(工程费用+工程建设其他费+基本预备费+涨价预备费)+建设期贷款利息+流动资金
=(52180+5000)+(276.86×8.3+4211.94)+7328.22
=63689.80+7328.22=71018(万元)