案例分析题
某企业拟新建一工业产品生产线，采用同等生产规模的标准化设计资料。项目可行性研究相关基础数据如下：
(1)按现行价格计算的该项目生产线设备购置费为720万元，当地已建同类同等生产规模生产线项目的建筑工程费用，生产线设备安装工程贾用，其他辅助设备购置及安装费用占生产线设备购置费的比重分别为70％，20％，15％。根据市场调查，现行生产线设备购置费较已建项目有10％的下降，建筑工程费用、生产线设备安装工程费用较已建项目有20％的上涨，其他辅助设备购置及安装费用无变化，拟建项目的其他相关费用为500万元(含预备费)。
(2)项目建设期1年，运营期10年，建设投资(不合可抵扣进项税)全部形成固定资产。固定资产使用年限为10年，残值率为5％，直线法折旧。
(3)项目投产当年需要投入运营期流动资金200万元。
(4)项目运营期达产年不含税销售收入为1200万元，适用的增值税税率为16％，增值税附加按增值税10％计取，项目达产年份的经营成本为760万元(含进项税60万元)。
(5)运营期第1年达到产能的80％，销售收入，经营成本(含进项税)均按达产年份的80％计。第2年及以后年份为达产年份。
(6)企业适用的所得税税率为25％，行业平均投资收益率为8％。
【问题】
(1)按现行价格计算的该项目生产线设备购置费为720万元，当地已建同类同等生产规模生产线项目的建筑工程费用，生产线设备安装工程贾用，其他辅助设备购置及安装费用占生产线设备购置费的比重分别为70％，20％，15％。根据市场调查，现行生产线设备购置费较已建项目有10％的下降，建筑工程费用、生产线设备安装工程费用较已建项目有20％的上涨，其他辅助设备购置及安装费用无变化，拟建项目的其他相关费用为500万元(含预备费)。
(2)项目建设期1年，运营期10年，建设投资(不合可抵扣进项税)全部形成固定资产。固定资产使用年限为10年，残值率为5％，直线法折旧。
(3)项目投产当年需要投入运营期流动资金200万元。
(4)项目运营期达产年不含税销售收入为1200万元，适用的增值税税率为16％，增值税附加按增值税10％计取，项目达产年份的经营成本为760万元(含进项税60万元)。
(5)运营期第1年达到产能的80％，销售收入，经营成本(含进项税)均按达产年份的80％计。第2年及以后年份为达产年份。
(6)企业适用的所得税税率为25％，行业平均投资收益率为8％。
【问题】
问答题
5.列式计算拟建项目的建设投资。
【正确答案】已建项目生产线设备购置费=720／(1-10％)=800．00(万元)；
拟建项目建筑工程费用=800×70％×(1+20％)=672．00(万元)；
拟建项目生产线设备安装工程费用=800×20％×(1+20％)=192．00(万元)；
拟建项目其他辅助设备购置及安装费用=800×15％=120．00(万元)；
拟建项目的建设投资=720+672+192+120+500=2204．00(万元)。
拟建项目建筑工程费用=800×70％×(1+20％)=672．00(万元)；
拟建项目生产线设备安装工程费用=800×20％×(1+20％)=192．00(万元)；
拟建项目其他辅助设备购置及安装费用=800×15％=120．00(万元)；
拟建项目的建设投资=720+672+192+120+500=2204．00(万元)。
【答案解析】
问答题
6.若该项目的建设投资为2200万元(包含可抵扣进项税200万元)，建设投资在建设期均衡投入。
(1)列式计算运营期第1年、第2年的应纳增值税额。
(2)列式计算运营期第1年、第2年的调整所得税。
(3)进行项目投资现金流量表(第1～4年)的编制，并填入表1-D-2项目投资现金流量表中。
(4)假定计算期第4年(运营期第3年)为正常生产年份，计算项目的总投资收益率，并判断项目的可行性。
(以上计算结果保留两位小数)
(1)列式计算运营期第1年、第2年的应纳增值税额。
(2)列式计算运营期第1年、第2年的调整所得税。
(3)进行项目投资现金流量表(第1～4年)的编制，并填入表1-D-2项目投资现金流量表中。
(4)假定计算期第4年(运营期第3年)为正常生产年份，计算项目的总投资收益率，并判断项目的可行性。
(以上计算结果保留两位小数)
【正确答案】(1)运营期第1年、第2年的应纳增值税额。
运营期第1年：
销项税：1200×16％×80％=153．60(万元)；
进项税：60×80％=48．00(万元)；
由于建设投资中含可以抵扣的进项税200万元，则增值税：
153．60-48．00-200．00=-94．40(万元)。
故运营期第1年应纳增值税额为0。
运营期第2年：
销项税：1200×16％=192．00(万元)；
进项税：60．00(万元)；
运营期第2年应纳增值税额：192．00-60．00-94．40=37．60(万元)。
(2)运营期第1年、第2年的调整所得税。
运营期第1年：
销售收入(不含税)：1200×80％=960．00(万元)；
经营成本(不含税)：(760-60)×80％=560．00(万元)；
折旧费：[(2200-200)×(1-5％)]／10=190．00(万元)；
摊销费、利息均为0。
由于运营期第1年的增值税为0，所以增值税附加也为0。
息税前利润=销售收入-经营成本-折旧费=960-560-190=210．00(万元)；
调整所得税=息税前利润×所得税=210×25％=52．50(万元)。
运营期第2年：
销售收入(不含税)：1200万元；
经营成本(不含税)：760-60=700万元；
折旧费：190万元；
摊销费、利息均为0。
由于运营期第2年的增值税为37．6万元，所以增值税附加=37．6×10％=3．76(万元)。
息税前利润=销售收入-经营成本-折旧费-增值税附加=1200-700-190-3．76=306．24(万元)；
调整所得税=息税前利润×所得税=306．24×25％=76．56(万元)。
(3)项目投资现金流量表(第1～4年)的编制见表1-D-3。
运营期第1年：
销项税：1200×16％×80％=153．60(万元)；
进项税：60×80％=48．00(万元)；
由于建设投资中含可以抵扣的进项税200万元，则增值税：
153．60-48．00-200．00=-94．40(万元)。
故运营期第1年应纳增值税额为0。
运营期第2年：
销项税：1200×16％=192．00(万元)；
进项税：60．00(万元)；
运营期第2年应纳增值税额：192．00-60．00-94．40=37．60(万元)。
(2)运营期第1年、第2年的调整所得税。
运营期第1年：
销售收入(不含税)：1200×80％=960．00(万元)；
经营成本(不含税)：(760-60)×80％=560．00(万元)；
折旧费：[(2200-200)×(1-5％)]／10=190．00(万元)；
摊销费、利息均为0。
由于运营期第1年的增值税为0，所以增值税附加也为0。
息税前利润=销售收入-经营成本-折旧费=960-560-190=210．00(万元)；
调整所得税=息税前利润×所得税=210×25％=52．50(万元)。
运营期第2年：
销售收入(不含税)：1200万元；
经营成本(不含税)：760-60=700万元；
折旧费：190万元；
摊销费、利息均为0。
由于运营期第2年的增值税为37．6万元，所以增值税附加=37．6×10％=3．76(万元)。
息税前利润=销售收入-经营成本-折旧费-增值税附加=1200-700-190-3．76=306．24(万元)；
调整所得税=息税前利润×所得税=306．24×25％=76．56(万元)。
(3)项目投资现金流量表(第1～4年)的编制见表1-D-3。
【答案解析】