问答题某新建项目建设投资为113500万元(舍可抵扣固定资产进项税额8000万元)，其中基本预备费为10000万元，涨价预备费为5000万元。项目计算期6年，其中建设期1年，运营期5年，运营期内采用平均折旧及摊销。项目营业收入和可变成本均采用运营期初的市场价格(不含增值税)，营业税金及附加按增值税的12％计算，企业所得税税率为25％。项目现金流量按年末发生计，财务基准收益率(所得税后)设定为10％，项目投资现金流量见表6—1。通过费用与效益识别，该项目可变成本及投资中设备、材料的影子价格均等同于其市场价格(不合增值税)，土地经济费用应调增1000万元，其他各项财务效益与费用均能反映其经济价值。

问答题计算项目第2年和第3年的应纳增值税和营业税及附加。

【正确答案】正确答案：项目第2年的应纳增值税=销项税额一进项税额一可抵扣固定资产进项税额=8687—3478一8000=一279l(万元)＜0(万元)，因此第2年应纳增值税按0计算：营业税金及附加=增值税×12％=0(万元) 项目第3年的应纳增值税=销项税额一进项税额一可抵扣固定资产进项税额=9652—3865—2791=2996(万元)，则有：营业税金及附加=增值税×12％=2996×12％=360(万元)。

【答案解析】

问答题计算项目第2年和第3年的调整所得税。

【正确答案】正确答案：项目第4年调整所得税的计算公式为：(61426一27441一折旧摊销一694)×25％=3239；则有：折旧摊销=20335(万元)。项目第2年调整所得税=(55284—25093—20335—0)×25％=2464(万元) 项目第3年调整所得税=(61426—27441—20335—360)×25％=3323(万元)。

【答案解析】

问答题计算项目第2年和第3年的现金流出、净现金流量以及项目投资财务净现值(所得税后)，并判断项目的财务可行性。

【正确答案】正确答案：项目第2年现金流=流动资金+经营成本+进项税额+增值税+营业税金及附加+调整所得税=3058+25093+3478+0+0+2464=34093(万元)；净现金流量=63971—34093=29878(万元)。项目第3年现金流出=流动资金+经营成本+进项税额+增值税+营业税金及附加+调整所得税=269+27441+3865+2996+360+3323=38254(万元)；净现金流量=71078—38254=32824(万元)。项目投资财务净现值(所得税后)=一113500×(P／F，10％，1)+29878×(P／F，10％，2)+32824×(P／F，10％，3)+30052×(P／F，10％，4)+30052×(P／F，10％，5)+36394×(P／F，10％，6)=一103181．82+24692．56+24661．16＋20525．92+18659．93+20543．46=5901．22(万元)＞0(万元)，该项目可行。

【答案解析】

问答题计算本项目经济费用流量中的建设投资。(要求列出计算过程，计算结果保留整数)。

【正确答案】正确答案：调整财务分析中的建设投资； ①把涨价预备费剔除； ②投资中的设备、材料按不合税价格计算，剔除进项税额； ③调整土地经济费用； ④经济费用流量中的建设投资=113500—8000一5000+1000=101500(万元)。

【答案解析】