问答题 某建设项目,建设期为1年,运营期为7年,基础数据如下。
(1)固定资产投资总额为2060 万元(其中包括无形资产210万元),其中1010 万元为自有资金,1000万元贷款解决,年利率10%,本金在运营期初,按每年最大偿还能力偿还,利息每年收取,固定资产使用年限为10年,余值在运营期末收回(按直线法折旧,残值率为4%)。
(2)无形资产在运营期内均匀摊入成本。
(3)流动资金为1200 万元,在运营期初一次投入,在运营期末一次收回,有一半为自有资金,另一半贷款解决,年利率5%,每年偿还利息,本金在运营期末一次偿还。
(4)预计运营期每年销售收入为2000万元,年经营成本为1420万元,销售税金及附加按6%计算,所得税率33%。
问题:

问答题 将相应的数据填入表6-1、表6-2、表6-3 中。
【正确答案】年折旧费=(2060-210)×(1-4%)/10=177.6(万元)
年摊销费=210/7=30(万元)
编制还本付息表,见表6-13,总成本费用估算表见表6-14,利润与利润分配表见表6-15。
表6-13
还本付息表
(单位:万元)
序号 项目 1 2 3 4 5 6 7 8
1 年初累计借款 0 1050.00 763.74 458.30 132.40 0 0 0
2 本年新增借款 100.00
3 本年应计利息 50.00 105.00 76.37 45.83 13.24 0 0 0
4 本年应还本金 286.26 305.44 325.90 132.40 0 0 0
5 本年应还利息 105.00 76.37 45.83 13.24 0 0 0
表6-14
总成本费用估算表
(单位:万元)
序号 项目 2 3 4 5 6 7 8
1 年经营成本 1420.00 1420.00 1420.00 1420.00 1420.00 1420.00 1420.00
2 年折旧费 177.60 177.60 177.60 177.60 177.60 177.60 177.60
3 年摊销费 30.00 30.00 30.00 30.00 30.00 30.00 30.00
4 长期借款利息 105.00 76.37 45.83 13.24 0 0 0
5 流动资金贷款利息 30.00 30.00 30.00 30.00 30.00 30.00 30.00
6 总成本费用 1762.60 1733.97 1703.43 1670.84 1657.60 1657.60 1657.60
表6-15
利润与利润分配表
(单位:万元)
序号 项目 2 3 4 5 6 7 8
1 年销售收入 2000.00 2000.00 2000.00 2000.00 2000.00 2000.00 2000.00
2 销售税金及附加 120.00 120.00 120.00 120.00 120.00 120.00 120.00
3 总成本费用 1762.60 1733.97 1703.43 1670.84 1657.60 1657.60 1657.60
4 利润总额 117.40 146.03 176.57 209.16 222.40 222.40 222.40
5 所得税 38.74 48.19 58.27 69.02 73.39 73.39 73.39
6 税后利润 78.66 97.84 118.30 140.14 149.01 149.01 149.01
7 盈余公积金(10%) 14.01 14.90 14.90 14.90
8 应付利润 126.13 134.11 134.11 134.11
9 未分配利润 78.66 97.84 118.30 0 0 0 0
【答案解析】
问答题 计算该项目的借款偿还期。
【正确答案】
【答案解析】
问答题 计算该项目的资本金利润率及投资利税率。
表6-1
还本付息表
(单位:万元)
序号 项目 1 2 3 4 5 6 7 8
1 年初累计借款
2 本年新增借款
3 本年应计利息
4 本年应还本金
5 本年应还利息
表6-2
总成本费用估算表
(单位:万元)
序号 项目 2 3 4 5 6 7 8
1 年经营成本
2 年折旧费
3 年摊销费
4 长期借款利息
5 流动资金贷款利息
6 总成本费用
表6-3
利润与利润分配表
序号 项目 2 3 4 5 6 7 8
1 年销售收入
2 销售税金及附加
3 总成本费用
4 利润总额
5 所得税
6 税后利润
7 盈余公积金(10%)
8 应付利润
9 未分配利润
【正确答案】(1)年平均税后利润=(78.66+97.84+118.30+140.14+149.01×3)/7=126(万元)
资本金利润率=126/(1010+1200/2)×100%=7.83%
(2)年平均利税总额=126+120×7/7=246(万元)
投资利税率=246/(2060+1200)×100%=7.55%
【答案解析】