问答题【背景资料】项目建设期2年，运营期6年，建设投资2000万元，预计全部形成固定资产。项目资金来源为自有资金和贷款。建设期内，每年均衡投入自有资金和贷款各500万元，贷款年利率为6％。流动资金全部用项目资本金支付，金额为300万元，于投产当年投入。固定资产使用年限为8年，采用直线法折旧，残值为100万元。项目贷款在运营期的6间，按照等额还本、利息照付的方法偿还。项目投产第1年的营业收入和经营成本分别为700万元和250万元，第2年的营业收入和经营成本分别为900万元和300万元，以后各年的营业收入和经营成本分别为1000万元和320万元。不考虑项目维持运营投资、补贴收入。企业所得税率为25％，营业税及附加税率为6％。【问题】

问答题列式计算建设期贷款利息、固定资产年折旧费和计算期第8年的固定资产余值。

【正确答案】正确答案：(1)建设期借款利息第1年贷款利息=500／2×6％=15．00(万元) 第2年贷款利息=[(500+1 5)+500／2]×6％=45．90(万元) 建设期借款利息=15+45．90=60．90(万元) (2)固定资产年折旧费=(2000+60．90－100)／8=245．11(万元) (3)计算期第8年的固定资产余值=固定资产年折旧费×(8－6)+残值=245．11×2+100=590．22(万元)｛或=2000+60．90－245．11×6=590．24(万元)｝。

【答案解析】

问答题计算各年还本、付息额及总成本费用，并将数据填入答题纸表1—1和表1—2中。

【正确答案】正确答案：

【答案解析】

问答题列式计算计算期第3年的所得税。从项目资本金出资者的角度，列式计算计算期第8年的净现金流量。(计算结果保留两位小数)

【正确答案】正确答案：(1)计算所得税第3年营业税及附加：700×6％=42(万元) 所得税=(营业收入一营业税及附加一总成本费用)×25％第3年所得税：(700—42—558．76)×25％=24．81(万元) {或第3年所得税=(700—700×6％一558．76)×25％=24．81(万元)}。 (2)计算第8年的现金流入第8年的现金流入=(营业收入+回收固定资产余值+回收流动资金) =1000+590．22+300=1890．22(万元) ｛或=1000+590．24+300=1890．24(万元)｝计算第8年的现金流出第8年所得税(1000—1000×6％—575．72)×25％=91．07(万元) 第8年的现金流出=(借款本金偿还+借款利息支付+经营成本+营业税金及附加+所得税) =176．82+10．61+320+60+91．07=658．50(万元) 计算第8年的净现金流量第8年的净现金流量=现金流入一现金流出 =1890．22—658．50=1231．72(万元) ｛或=1890．24—658．50=1231．74(万元)｝。

【答案解析】