判断题
构成投资组合的证券A和证券B，其标准差分别为12％和8％。在等比例投资的情况下，如果两种证券的相关系数为1，该组合的标准差为10％；如果两种证券的相关系数为一1，则该组合的标准差为2％。( )
【正确答案】
A
【答案解析】解析：当相关系数=1时，δ
p
=[2×50％×50％×1×12％×8％+50％×50％×1×(12％)
2
+50％×50％×1×(8％)
2
]
1/2
=10％。当相关系数=一1时，δ
p
=[50％×50％×1×(12％)
2
+50％×50％×1×(8％)
2
+2×50％×50％×(-1)×12％×8％]
1/2
=2％。