选择题
11月8日,次年3月份、5月份和9月份玉米期货合约价格分别为2355元/吨、2373元/吨和2425元/吨,套利者预期3月份与5月份合约的价差、3月份与9月份合约的价差都将缩小,适宜采取的套利交易有______等。
Ⅰ、卖出5月玉米期货合约,同时买入9月玉米期货合约
Ⅱ、买入3月玉米期货合约,同时卖出9月玉米期货合约
Ⅲ、买入3月玉米期货合约,同时卖出5月玉米期货合约
Ⅳ、卖出3月玉米期货合约,同时买入5月玉米期货合约
A、
Ⅰ、Ⅱ
B、
Ⅱ、Ⅳ
C、
Ⅱ、Ⅲ
D、
Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】
C
【答案解析】
在正向市场上,套利者预期价差缩小,应进行牛市套利,即买入较近月份合约同时卖出较远月份合约进行套利,盈利的可能性比较大。 Ⅱ、Ⅲ项符合题意,故本题选C。
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