问答题 某公司于2007年1月1日采取出包方式开始建造厂房，到12月31日发生支出如表4-1所示。该公司于2007年1月1日发行3年期债券，票面价值为1000万元，票面利率为5/%，每年年末支付利息，到期还本。债券发行价格为900万元，不考虑发行费用。另外在2007年4月1日又专门借款500万元，借款期为4年，年利率为8/%。该公司还有流动资金借款500万元，借款年利率为4/%。计算所需系数女口表4-2所示。

表4-1 2007年全年资产支出情况 (单位:万元)

日期
每期资产支出金额
资产支出累计
1月1日
150
150
2月1日
200
350
3月1日
130
480
4月1日
100
580
5月1日
130
710
6月1日
160
870
7月1日
120
990
8月1日
100
1090
9月1日
150
1240
10月1日
280
1520
11月1日
160
1680
12月1日
140
1820

表4-2 系数表

7/%
8/%
9/%
10/%
3年期复利终值系数
1.2250
1.2597
1.2950
1.3310
3年期复利现值系数
0.8163
0.7938
0.7722
0.7513
3年期年金终值系数
3.2149
3.2464
3.2781
3.3100
3年期年金现值系数
2.6243
2.5771
2.5313
2.4869

   要求：按年度计算2007年应予资本化的利息金额，并进行账务处理。(实际利率的计算精确到0.01/%)
【正确答案】(1) 计算实际利率水平：
   每年年末支付的利息=1000×5/%=50(万元)
   50×(P/A，3，r)+1000×(P/F，3，r)=900
   当r=9/%时，
   50×2.5313+1000×0.7722=898.7478＜900
   当r=8/%时，
   50×2.5771+1000×0.7938=922.6869＞900
   用插值法计算如下：
   利率     现值
   8/%      922.6869
   R       900
   9/%      898.7478
   R=8.95/%，即实际利率
   (2) 每年债券折价摊销金额：

时间

A

应付利息

B

资本化金额

C=期初E×8.95/%

折价摊销

D=C-B

债券价值

E=期初E+D
2007.1.1
900
2007.12.31
50
80.55
30.55
930.55
2008.12.31
50
83.28
33.28
963.83
2009.12.31
50
86.17
36.17
1000
合计
150
250
100
1000

   2007年债券折价摊销金额为30.55万元；2008年债券折价摊销金额为33.28万元；2009年债券折价摊销金额为36.17万元。
   (3) 专门借款2007年度实际发生的利息为：
   债券利息=1000×5/%=50(万元)
   债券折价摊销金额=30.55(万元)
   专门借款利息=500×8/%×9/12=30(万元)
   (4) 一般借款2007年度应予以资本化的利息：
   2007年度建造固定资产支出1820万元，专门借款为1500万元。截至2007年10月，支出总额开始超过专门借款金额，应考虑占用的一般借款。
   一般借款利息=20×4/%×3/12+160×4/%×2/12+140×4/%×1/12=1.73(万元)
   (5) 2007年应予资本化的利息金额=50+30.55+30+1.73=112.28(万元)
   (6) 2007年12月31日应作如下会计分录：
   借：在建工程                           1122800
   贷：应付利息                                800000
       应付债券-利息调整                       305500
       银行存款                                 17300
【答案解析】