同时售出甲股票的1股看涨期权和1股看跌期权,执行价格均为60元,到期日相同,看涨期权的价格为6元,看跌期权的价格为5元。如果到期日的股票价格为58元,该投资组合的净收益是( )元。

【正确答案】 C
【答案解析】

本题考查的是期权投资的计算。

期权是一种合约,该合约赋予持有人在某一特定日期或该日之前的任何时间以固定价格购进或售出约定数量某种资产的权利。按照合约授予期权持有人权利的类别,期权分为看涨期权和看跌期权两大类。

其中,看涨期权是指期权赋予持有人在到期日或到期日之前,以固定价格购买标的资产的权利。当到期日股票价格大于执行价格,看涨期权持有人会执行期权;当到期日股票价格小于执行价格,看涨期权持有人则不会执行期权。

看跌期权是指期权赋予持有人在到期日或到期日前,以固定价格出售标的资产的权利。当到期日股票价格大于执行价格,看涨期权持有人不会执行期权;当到期日股票价格小于执行价格,看涨期权持有人会执行期权。

本题中,卖方出售甲股票的1股看涨期权和1股看跌期权,执行价格为60元,到期日的股票价格为58元,股票市价小于执行价格。买方不会执行看涨期权,由于看涨期权的价格为6元,卖方出售看涨期权的净收益为6元;买方会执行看涨期权,卖方必须依约按执行价格收购股票。由于看跌期权的价格为5元,卖方出售看跌期权的净收益出售看跌期权收入按执行价格收购股票损失(元)。

因此,该投资组合的净收益