被操纵股票价格特征的非线性分析被引量：1

下载PDF

导出

摘要本文在对中国股票市场价格操纵案例主要特点进行分析的基础上,采用SETAR模型对被操纵股票的价格特征进行了非线性分析。我们发现,SETAR模型要优越于一般的AR模型,并且SETAR模型能在一定程度上反映被操纵股票的价格特征,从而为科学确定操纵者的合理罚款水平提供可借鉴的依据。

作者甄红线

机构地区东北财经大学

出处《东北财经大学学报》 2007年第6期60-63,共4页 Journal of Dongbei University of Finance and Economics

关键词价格操纵 SETAR模型非线性分析

同被引文献14

1林志平.市场操纵司法界定、惩治比较及其启示[J].证券市场导报,2006(3):36-39. 被引量：1
2杨柏.基于证券交易的市场操纵行为博弈机制研究[J].经济问题探索,2006(7):111-116. 被引量：3
3徐高.内部交易与价格操纵[J].浙江社会科学,2007(3):12-16. 被引量：2
4徐爱农.股票市场操纵行为的模型分析[J].同济大学学报（自然科学版）,2007,35(6):749-749. 被引量：7
5深圳证券交易所金融创新实验室.深交所收盘集合竞价制度实施效果分析[N].上海证券报,2008-07-15.
6刘逖,叶武,章秀奇.进一步完善开放式集合竞价机制--基于上海证券市场的实证研究[R].上海证券交易所:研究中心创新实验室,2006-08.
7Allen F K,Gale D.Stock-price Manipulation[J].Review of Financial Studies, 1992,(5).
8Aggarwal R K,Wu G.Stock Market Manipulation Theory and Evidence[R].Ann.Arbor: University of Michigan,2002.
9Fischel D R,Ross D J.Should the Law Prohibit Manipulation in Financial Markets[J].Harvard Law Review,1991,(105).
10蔡奕.短线操纵行为的规制与监管[R].研究通讯(深圳证券交易所),2010,(3).

东北财经大学学报

2007年第6期

内容加载中请稍等...