期刊文献+
任意字段
题名或关键词
题名
关键词
文摘
作者
第一作者
机构
刊名
分类号
参考文献
作者简介
基金资助
栏目信息

随机利率下重置期权的定价问题 被引量：26

Pricing the reset option under Vasiek interest rate
下载PDF
导出
摘要 研究了 Vasicek型短期利率模型下重置期权 (Reset Option)的定价和风险管理问题 ,借助多元正态分布函数 。 A probabilistic method is applied to get a group of formulae for pricing the reset option under some stochastical interest rate.Relationship between the call option and reset option is studied.$$$$
作者 王莉君 张曙光
机构地区 同济大学应用数学系 中国科学技术大学统计与金融系
出处 《高校应用数学学报（A辑）》 CSCD 北大核心 2002年第4期471-478,共8页 Applied Mathematics A Journal of Chinese Universities(Ser.A)
关键词 随机利率 重置期权 定价 无套利理论 多元正态分布 reset option arbitrage theory multivariable normal distribution.
分类号 F830 [经济管理—金融学] O211.6 [理学—概率论与数理统计]
  • 相关文献

参考文献10

  • 1[1]Zhang Guangping.Exotic Options[M].Singapore:World Scientific Publishing,1997.
  • 2[2]Chance D,Kumar R,Todd R B.The "repricing" of executive stock options,working paper[Z].Virginia Polytechnic Institute and State University,1999.
  • 3[3]Brenner M,Sundaram R K,Yermack D.Altering the terms of executive stock options[J].Journal of Financial Economics,2000,57:103-128.
  • 4[4]Heynen R C,Kat H M.Lookback options with discrete and partial monitoring of the underlying price[J].Applied Mathematical Finance,1995,2:273-283.
  • 5[5]Jiang Lishang,Dai Min.On Path-dependent Options[A].In:Yong Jiongmin and Rama Cont,eds,Mathematical Finance-Theory and Practice[C].Shanghai,1999,290-316.
  • 6[6]Cheng Waiyan,Zhang Shuguang.The analytic of reset options[J].Journal of Derivatives,2000,8:59-71.
  • 7[7]Gray S,Whaley R,Valuing S P.500 bear market warrants with a periodic reset[J].Journal of Derivatives,1997,4:99-106.
  • 8[8]Gray S,Whaley R.Reset put options:valuation,risk characteristics,and an application[J].Australian Journal of Management,1999,24:1-20.
  • 9[9]Nelken I.Reassessing the reset[J].Risk,October 1998,36-39.
  • 10[10]Karatzas I,Shreve S E.Brownian Motion and Stochastic Calculus[M].Second Edition,New York:Springer-Verlag,1991.

同被引文献160

引证文献26

二级引证文献80

高校应用数学学报（A辑）
2002年 第4期

相关作者

内容加载中请稍等...

相关机构

内容加载中请稍等...

相关主题

内容加载中请稍等...

浏览历史

内容加载中请稍等...
;
使用帮助 返回顶部